📌 SME Hot Alert 📝
EP. 17 วิกฤตราคาน้ำมันพุ่ง! กระแทกต้นทุน SME สะเทือนเศรษฐกิจไทยรอบด้าน

📚โดย ฝ่ายวิเคราะห์สถานการณ์และเตือนภัยทางเศรษฐกิจ สำนักงานส่งเสริมวิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อม (สสว.)

📊 เจาะลึกวิกฤตต้นทุนที่ SME แบกรับ จากการวิเคราะห์ของ สสว. พบว่า วิกฤตพลังงานครั้งนี้กระทบต่อโครงสร้างต้นทุนอย่างหนัก โดยแบ่งผู้ประกอบการออกเป็น 3 กลุ่มหลัก ได้แก่
⚡️กลุ่มวิกฤต (ต้นทุนน้ำมัน มากกว่าร้อยละ 20.0) ประกอบด้วย SME ในกลุ่มโลจิสติกส์ และบริการด้านขนส่ง เช่น รถบรรทุกส่งของ ผู้ให้บริการคลังสินค้าและจุดกระจาย มีสัดส่วนต้นทุนน้ำมันสูงถึง
ร้อยละ 36.8 ถือเป็นกลุ่มที่เสี่ยงขาดทุนสูงสุดหากไม่ปรับขึ้นค่าบริการ หากราคาน้ำมันขยับเพียงนิดเดียว สภาพคล่องจะหดหายอย่างมากทันที รองลงมาได้แก่ โรงโม่หินขนาดเล็ก และสวนผลไม้ส่งออก (เช่น ทุเรียน มังคุด) ธุรกิจเหล่านี้พึ่งพาน้ำมันในเครื่องจักรหนักและระบบชลประทานอย่างมาก จากฐานข้อมูล สสว. ปี 2568 พบว่า มีจำนวน SME 35,285 ราย และจำนวนการจ้างงาน 58,368 คน โดยหากระดับราคาน้ำมันยังอยู่ในระดับสูงเช่นนี้จนถึงสิ้นปี คาดว่าจะกระทบต่อรายได้ของ SME ลดลงเท่ากับ 2,794 ล้านบาท
⚡️กลุ่มเฝ้าระวังสูง (ต้นทุนน้ำมัน ร้อยละ 10.0-20.0) ประกอบด้วย ธุรกิจด้านเกษตรแปรรูป โดยเฉพาะธุรกิจผลิตอาหารสำเร็จรูป และธุรกิจผลิตอาหารสัตว์ ผลิตอาหารเม็ด หรือขนมขบเคี้ยว ต้องใช้ความร้อนสูง และมีขั้นตอนการขนส่งวัตถุดิบปริมาณมาก จะกดดันให้ราคาเนื้อสัตว์ และอาหารสำเร็จรูปในตลาดปรับตัวสูงขึ้นตาม นอกจากนี้ ธุรกิจบริการทางการเกษตร เช่น รถไถ รถเกี่ยวข้าว และโดรนพ่นยา อาจจำเป็นต้องปรับขึ้นค่าจ้างตามราคาน้ำมัน เป็นการซ้ำเติมต้นทุนการผลิตของเกษตรกรเข้าไปอีก ซึ่งกลุ่มเฝ้าระวังสูงนี้ มีจำนวน SME 29,809 ราย และจำนวนการจ้างงาน 113,793 คน โดยหากระดับราคาน้ำมันยังอยู่ในระดับสูงนี้จนถึงสิ้นปี 2569 คาดว่าจะกระทบต่อรายได้ของ SME ลดลงเท่ากับ 7,086 ล้านบาท
⚡️กลุ่มรับแรงกระแทกทางอ้อม (ต้นทุนน้ำมัน ร้อยละ 5.0-10.0) ประกอบด้วย ธุรกิจผลิตผลิตภัณฑ์โลหะและเครื่องจักรที่เป็นผู้รับจ้างผลิต (OEM) จุดอ่อนสำคัญ (Pain point) คือ SME ส่วนใหญ่เป็นผู้รับราคา (Price Taker) ที่ไม่สามารถปรับราคาสินค้าขึ้นได้อย่างอิสระ ทำให้ต้องแบกรับภาระต้นทุนจนกำไรหดหายท่ามกลางกำลังซื้อที่หดตัว ดังนั้น เมื่อต้นทุนน้ำมันเพิ่มขึ้น ส่งผลให้กำไรลดลงไปอีก ซึ่งกลุ่มรับแรงกระแทกทางอ้อม มีจำนวน SME 40,675 ราย และจำนวนการจ้างงาน 442,030 คน โดยหากระดับราคาน้ำมันยังอยู่ในระดับสูงเช่นนี้จนถึงสิ้นปี 2569 คาดว่าจะกระทบต่อรายได้ของ SME ลดลง 11,901 ล้านบาท
ทั้งนี้ เมื่อรวมผลกระทบจากราคาน้ำมันในธุรกิจ SME ทั้ง 3 กลุ่ม พบว่า ได้รับผลกระทบต่อรายได้รวม 21,781 ล้านบาท โดยหากสถานการณ์สงครามและระดับราคาน้ำมันยังทรงตัวอยู่เช่นนี้จนถึงสิ้นปี 2569 จะทำให้มูลค่า GDP SME ปี 2569 ลดลง ร้อยละ 0.3 สิ่งที่เป็นอุปสรรคของ SME คือ การที่ไม่สามารถปรับราคาสินค้าขึ้นได้อย่างอิสระ หรือเป็น price taker ต้องแบกภาระทั้งจากฝั่งต้นทุน และจากฝั่งรายได้ที่หดหายจากกำลังซื้อของประชาชน
📈 ภาวะเงินเฟ้อ สัญญาณอันตรายจาก Cost-Push เงินเฟ้อจากฝั่งต้นทุนที่รุนแรง จากราคาน้ำมันที่ปรับขึ้นอย่างรวดเร็วกำลังสร้างภาวะเงินเฟ้อจากต้นทุน "Cost-push Inflation" คาดว่า อัตราเงินเฟ้อทั่วไป (CPI) จะพลิกจากติดลบ ร้อยละ 0.9 ในเดือนกุมภาพันธ์ 2569 กลับมาเป็นบวกและอาจพุ่งขึ้น ร้อยละ 0.5-1.0 ภายในระยะเวลา 1-3 เดือน หากสถานการณ์ยืดเยื้อ อัตราเงินเฟ้ออาจไปถึงระดับ ร้อยละ 1.5-5.0 สิ่งที่ตามมาคือ ค่าขนส่ง ค่าใช้จ่ายด้านโลจิสติกส์ ค่าไฟฟ้า (FT) ตลอดจนราคาสินค้าอุปโภคบริโภคเกือบทุกประเภทจะปรับตัวสูงขึ้นเป็นเงาตามตัว
🚢 การส่งออกสะดุด! ต้นทุนขนส่งพุ่ง คำสั่งซื้อหด สงครามส่งผลกระทบทางอ้อมต่อการส่งออกของ SME ไทยผ่านต้นทุนค่าระวางเรือ และเบี้ยประกันภัยความเสี่ยงจากสงคราม (War Risk Insurance) ที่ปรับตัวสูงขึ้น ประกอบกับการเปลี่ยนเส้นทางเดินเรือที่ทำให้ระยะเวลาขนส่งยาวนานขึ้น ปัจจัยเหล่านี้ทำให้ต้นทุนสูงขึ้นและสินค้าไทยแข่งขันยาก โดยเฉพาะกลุ่ม SME ที่มีสัดส่วนการส่งออก ร้อยละ 12.5 ซึ่งมีตลาดหลักอยู่ในกลุ่มประเทศในยุโรป ตะวันออกกลาง และแอฟริกา นอกจากนี้ ภาวะเงินเฟ้อโลกที่สูงขึ้นยังทำให้เศรษฐกิจประเทศคู่ค้าชะลอตัว ส่งผลให้คำสั่งซื้อสินค้าส่งออกของไทยลดลง
✈️ การท่องเที่ยวซบเซา ตั๋วเครื่องบินแพง เที่ยวบินลด จากภาวะต้นทุนราคาน้ำมันที่สูงขึ้น ส่งผลให้ราคาน้ำมันอากาศยานพุ่งสูงขึ้นด้วยเช่นกัน ประกอบกับใช้ระยะเวลาบินยาวนานกว่าปกติ เนื่องจากการต้องบินหลีกเลี่ยงน่านฟ้าพื้นที่ขัดแย้ง ทำให้ต้นทุนต่อเที่ยวบินเพิ่มขึ้น ส่งผลให้สายการบินต้องปรับขึ้นราคาตั๋วอย่างน้อย ร้อยละ 10.0-15.0 ผลกระทบเชิงประจักษ์ คือ ตลาดยุโรปซึ่งอ่อนไหวต่อต้นทุนเริ่มหดตัวลง ร้อยละ 7.4 และมีการยกเลิกเที่ยวบินไปแล้วกว่า 1,000 เที่ยว (ร้อยละ 3.0 ของทั้งหมด) ตั้งแต่ปลายเดือนกุมภาพันธ์ 2569 หากสถานการณ์ยืดเยื้อเกิน 8 สัปดาห์ อาจทำให้นักท่องเที่ยวหายไปถึง 600,000 คน สร้างความสูญเสียระดับ 10,000 ล้านบาท และบีบอัตรากำไรของธุรกิจโรงแรมและบริการอย่างหนัก
🔍 วิเคราะห์เชิงลึก โครงสร้างที่เปราะบางและทางรอดของเศรษฐกิจ สสว. มองว่าจากวิกฤตพลังงานครั้งนี้สะท้อน "จุดเปราะบาง" ของเศรษฐกิจไทยที่พึ่งพาการนำเข้าน้ำมันจากตะวันออกกลางสูงถึงร้อยละ 58.0 นอกจากนี้ SME ไทย ส่วนใหญ่ดำเนินธุรกิจภายใต้ส่วนต่างกำไร (Profit Margin) ที่ค่อนข้างแคบ โดยค่าเฉลี่ยของอัตรากำไรขั้นต้น (Gross Profit Margin) ในกลุ่ม SME ที่มีอยู่ ร้อยละ 28.0 แต่มีกลุ่มธุรกิจจำนวนมาก ที่มีกำไรขั้นต้นต่ำกว่าร้อยละ 20.0 เช่น ภาคเกษตรกรรม ประมง ค้าส่งค้าปลีก และสิ่งทอ เมื่อต้นทุนพลังงานและค่าขนส่งเพิ่มขึ้นอย่างก้าวกระโดด ธุรกิจเหล่านี้จึงไม่มี "ส่วนต่างกำไร" เพียงพอที่จะดูดซับต้นทุนไว้ได้ แรงกดดันด้านต้นทุนที่เพิ่มขึ้นในกลุ่ม SME คาดว่า จะส่งผลกระทบต่อเนื่องไปยังภาคแรงงาน ซึ่งอาจจะต้องเผชิญกับการลดตำแหน่งงานหรือการลดค่าจ้าง เนื่องจากผู้ประกอบการ SME ต้องลดรายจ่ายเพื่อให้ธุรกิจดำเนินต่อไปได้
✨ บทสรุปและทางรอด วิกฤตครั้งนี้ต้องเป็นจุดเปลี่ยนให้ SME ไทยตื่นตัว ผู้ประกอบการ SME ต้องมุ่งเน้นการควบคุมต้นทุนและการเปลี่ยนผ่านสู่เทคโนโลยีโลจิสติกส์อัจฉริยะ (Tech Logistics) รวมถึงเร่งลงทุนในอุตสาหกรรมพลังงานสะอาด (Smart Green Industry) เช่น การติดตั้งโซลาร์เซลล์ และการใช้รถบรรทุกไฟฟ้า (EV) เพื่อลดการพึ่งพาน้ำมันในระดับมหภาค ภาครัฐจำเป็นต้องเร่งผลักดันการเปลี่ยนรูปแบบการขนส่งจากถนนสู่ระบบราง (Modal Shift) เพื่อลดต้นทุนโลจิสติกส์ระยะยาว หาก SME ยังมีความเชื่อแบบเดิมว่า ตนเองจะไม่ได้รับผลกระทบจากความชะล่าใจเกินไป (Complacency Risk) ก็อาจสูญเสียความสามารถในการแข่งขันและถูกตัดออกจากห่วงโซ่อุปทานระดับโลกในที่สุด

☎️หากต้องการข้อมูลเพิ่มเติม สามารถติดต่อได้ที่ คุณธนบดี เบอร์ 29179 คุณณัฏฐกฤติ เบอร์ 29181 คุณกัญญา เบอร์ 29180 ส่วนเครื่องมือและประมาณการเศรษฐกิจ ฝวต.

ในวันที่กำลังซื้อภายในประเทศยังไม่ฟื้นตัวเต็มที่ "การส่งออก" คือทางรอดสำคัญของ SME ไทย โดยเฉพาะตลาดมหาอำนาจอย่าง "จีน" ที่พฤติกรรมการช้อปปิ้งออนไลน์เปลี่ยนไปสู่ยุค Social Commerce อย่างเต็มตัว

ล่าสุด สสว. และ EXIM Bank ได้เปิดปฏิบัติการอัปสกิลผู้ประกอบการไทยให้พร้อมรบในสมรภูมิอีคอมเมิร์ซจีนปี 2026 โดยมีประเด็นที่น่าสนใจและเจ้าของธุรกิจต้องรู้ ดังนี้:

1. หมดยุคหว่านแห ต้องเจาะจงผ่าน Xiaohongshu & Douyin

จีนในปี 2026 ไม่ใช่แค่เรื่องของความใหญ่ แต่คือเรื่องของ "อิทธิพลทางโซเชียล" การปั้นแบรนด์ให้คนจีนรู้จักต้องผ่านแพลตฟอร์มรีวิวอย่าง Xiaohongshu และการทำ Short Video/Live Commerce บน Douyin ซึ่งเป็นหัวใจหลักในการตัดสินใจซื้อของผู้บริโภคยุคใหม่

2. แก้จุดอ่อน "ผลิตไม่ทัน" ด้วยการสร้างคลัสเตอร์

ปัญหาใหญ่ของ SME ไทยคือเมื่อสินค้า "แมส" ในจีน แต่มักจะผลิตส่งไม่ทันตามคำสั่งซื้อ สสว. จึงเสนอแนวทางการรวมกลุ่มธุรกิจหรือ "คลัสเตอร์" เพื่อเพิ่มกำลังการผลิตให้สามารถรองรับ Order จำนวนมากได้ พร้อมมี Dashboard วิเคราะห์ตลาดรายมณฑล (เช่น กวางโจว) เพื่อให้วางแผนได้แม่นยำ ไม่สะเปะสะปะ

3. ส่งออกสบายใจด้วยกลยุทธ์ "ประกันความเสี่ยง"

การค้ากับจีนยุคใหม่มักมีการขอเครดิตการค้านานถึง 180 วัน (T/T After) ซึ่งเสี่ยงมากสำหรับรายย่อย EXIM Bank จึงเข้ามาอุดช่องโหว่นี้ด้วยการ "ประกันความเสี่ยงการส่งออก" ที่คุ้มครองความเสียหายถึง 85% พร้อมช่วยวิเคราะห์เครดิตผู้ซื้อก่อนตกลงขาย ช่วยให้ SME ไทยกล้าขยับตัวบุกตลาดโลกได้อย่างมั่นใจ

4. สินค้าดาวรุ่งที่จีนยังโหยหา

จากบทเรียนความสำเร็จ สินค้าที่ยังคงครองใจชาวจีนได้ดีคือ กลุ่มอาหารแปรรูป ผลไม้สด และผลไม้อบแห้ง แต่ต้องมีการปรับปรุง Content และ Packaging ให้เข้ากับรสนิยมคนจีนปี 2026 ที่เน้นความพรีเมียมและความน่าเชื่อถือ

สรุป: หากคุณเป็น SME ที่อยากโกอินเตอร์ การมีพาร์ทเนอร์ที่ช่วยทั้งเรื่อง "ความรู้-โอกาส-เงินทุน" อย่างโครงการของ สสว. และ EXIM Bank คือกุญแจสำคัญที่จะเปลี่ยนจากธุรกิจท้องถิ่น สู่แบรนด์ระดับสากลได้อย่างยั่งยืน

ติดตามตารางกิจกรรมและสิทธิประโยชน์ต่าง ๆ ได้ที่

แอปพลิเคชัน SME Connext หรือเว็บไซต์ www.sme.go.th

ผู้รับเหมาก่อสร้างต้องมีเงินหมุน!
SME D Bank หนุนสินเชื่อแฟคตอริ่ง เติมสภาพคล่องธุรกิจ

ในธุรกิจรับเหมาก่อสร้าง “กระแสเงินสด” ถือเป็นหัวใจสำคัญของการดำเนินงาน เพราะแม้งานจะเสร็จแล้ว แต่การรอรับเงินอาจใช้เวลานาน ส่งผลให้ธุรกิจขาดสภาพคล่องและสะดุดได้

SME D Bank จึงเข้ามาสนับสนุนผู้ประกอบการด้วย สินเชื่อแฟคตอริ่ง (Factoring) ที่ช่วยเปลี่ยน “ลูกหนี้การค้า” ให้กลายเป็นเงินสดได้ทันที ช่วยให้ธุรกิจเดินหน้าต่อได้อย่างไม่สะดุด

จุดเด่นสินเชื่อแฟคตอริ่ง

• ✔ ส่งงานเสร็จ รับเงินได้ทันที
• ✔ วงเงินสูงสุด 50 ล้านบาท
• ✔ รับซื้อลูกหนี้การค้าสูงสุด 90%
• ✔ ดอกเบี้ยพิเศษ เริ่มต้น MLR +0.75% ต่อปี
• ✔ ไม่ต้องมีหลักทรัพย์ค้ำประกัน

เสริมสภาพคล่อง เดินหน้าธุรกิจได้มั่นใจ

บริการแฟคตอริ่งของ SME D Bank ช่วยให้ผู้ประกอบการไม่ต้องรอรอบการจ่ายเงินจากลูกค้า สามารถนำเงินไปหมุนเวียน ใช้จ่ายค่าแรง ค่าวัสดุ หรือขยายโครงการใหม่ได้ทันที

เหมาะสำหรับธุรกิจรับเหมาก่อสร้าง และธุรกิจที่มีการขายเชื่อ (เครดิตเทอม) ที่ต้องการเพิ่มสภาพคล่องอย่างรวดเร็ว

สอบถามรายละเอียดเพิ่มเติม

โทร. 1357
หรือดูข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่
👉 https://www.smebank.co.th/loan/factoring725/